Опыт работ

М60 трафик
Транспортный сектор | 2008

Оценка справедливой стоимости активов компаний, входящих в периметр консолидации ОАО "ВМТП" для отражения во вступительном балансе по МСФО

Осуществляя мероприятия по переводу отчетности ОАО "Владивостокский морской торговый порт" на МСФО [1], руководство порта, по рекомендации аудиторской компании "Моор Стивенс", поручило ООО "АССО-Инвест Консалтинг" выполнение оценки справедливой стоимости активов компаний, входящих в периметр консолидации, для целей отражения во вступительном бухгалтерском балансе ОАО "ВМТП" по МСФО.

Один из ключевых моментов при переходе на МСФО – подготовка вступительного баланса. В свою очередь, в ходе его формирования необходима переоценка по МСФО всех признанных активов и обязательств компании.

МСФО предоставляют компаниям, принявшим решение о подготовке отчетности по международным стандартам, право отразить во вступительном балансе объекты основных средств по справедливой стоимости или по переоцененной стоимости, установленной на основе предшествующего ОПБУ. [2]

Важно отметить, что условием применения второго варианта – переоцененной стоимости, является ее, в частности, "сопоставимость" [3] со справедливой стоимостью.

Отмеченные выше обстоятельства определяют специфику работы специалистов по оценке для целей МСФО на начальном этапе, который, как правило, включает в себя:

  • систематизацию активов компаний, включенных в периметр консолидации, с учетом их возрастной и групповой структуры;
  • поэлементный анализ стоимости активов на предмет потенциального разрыва между стоимостью объекта ОС, отраженной в исходном балансе по ОПБУ, и его наиболее вероятной справедливой стоимостью;
  • формирование итогового перечня активов, подлежащих индивидуальному стоимостному анализу (переоценке);

В исходном балансе ОАО "Владивостокский морской торговый порт", подлежащем переводу на МСФО, было отражено более 6 тыс. разноплановых активов, относящихся к различным категориям и подверженных воздействию различных ценообразующих факторов, с датами поступления на баланс, охватывающими почти век.

Отдельные объекты нефтебазы были введены в эксплуатацию в 1910 г.
Нефтебаза ВМТП

В частности на территории нефтебазы порта на момент оценки продолжали эксплуатироваться объекты, введенные в эксплуатацию в начале прошлого века. Очевидно, что это обстоятельство позволяло с высокой степенью уверенности прогнозировать существенные различия между справедливой стоимостью и остаточной балансовой стоимостью активов порта, особенно в отношении инвентарных позиций в балансе, поставленных на учет много лет назад.

В исходный перечень активов, подлежащих переоценке, по решению аудитора и руководства порта, были также включены активы компаний, включенных в периметр консолидации группы "ВМТП", т.е. в круг компаний, образуемый помимо материнской компании, дочерними, ассоциированными или совместными организациями.

Отобранные для оценки активы ОАО "ВМТП" и дочерних структур, включенных в периметр консолидации, далее были переоценены специалистами Компании на основе Стандарта – Справедливая стоимость, определяемой МСФО (IFRS) как "сумма денежных средств, достаточная для приобретения актива или исполнения обязательства при совершении сделки между хорошо осведомленными, независимыми друг от друга и желающими совершить такую сделку сторонами".

С учетом действовавшей на момент выполнения работы организационной структуры ОАО "ВМТП", более 100 единиц недвижимого имущества по решению аудитора были дополнительно оценены специалистами Компании как инвестиционное имущество, т.е. имущество, находящееся в распоряжении владельца, которое удерживается для получения дохода от аренды или для прироста капитала, а не для использования в производстве (для административных нужд) или продажи.

Исходя из специфики оценки для целей МСФО, оценка активов ОАО "ВМТП" и группы дочерних компаний, включенных в периметр консолидации, выполнялась на три установленные аудитором даты, разнесенные друг от друга с полугодовыми интервалами.

Объекты, классифицируемые как инвестиционное имущество, также переоценивались на несколько дат с более широким временным периодом.

Наша команда в проекте
Сергей Остропольцев

Сергей Остропольцев

Директор Компании
Дмитрий Кулаков

Дмитрий Кулаков

Эксперт-оценщик
Михаил Быков

Михаил Быков

Эксперт-оценщик
Владимир Власов

Владимир Власов

Эксперт по оценке судов и недвижимости

Проекты 1993-2014

Выборка по проектам Компании 1993-2014 г.г. (скачать или отправить ссылку)

Ссылки

[1] МСФО - Международные Стандарты Финансовой Отчетности (International Financial Reporting Standards - IFRS)

[2] ОПБУ - Общепринятые принципы бухгалтерского учёта, т.е. национальные стандарты бухгалтерского учёта, применяемые в каждой стране, в соответствии с национальным законодательством.

[3] МСФО (IFRS) 1 "Первое применение международных стандартов финансовой отчетности", Приложение D. Освобождения от других МСФО (IFRS), "Справедливая стоимость или переоценка в качестве условной первоначальной стоимости"/

Обратная связь